Le CBI affirme que SEL Textiles a détourné des fonds via un trou de 1 530 crore de roupies impliquant 10 banques

En août 2020, le CBI a inscrit au registre des affaires SEL Textiles Ltd (SELT), basée à Ludhiana, et ses administrateurs — Ram Sharan Saluja, Neeraj Saluja et Dhiraj Saluja, ce dernier gérant les activités internationales depuis l'étranger — pour avoir prétendument escroqué un consortium de 10 banques du secteur public à hauteur de 1 530 crore de roupies. Sur la base d'une plainte de la Central Bank of India, le FIR alléguait une association criminelle visant à frauder les banques et à détourner les fonds de prêt à des fins de détournement entre 2009 et 2013.

La trace documentaire était accablante dès que quelqu'un y regardait. La Central Bank a déclaré le compte en NPA en 2014 ; les autres banques du consortium ont suivi. Un audit d'enquête spécial mené pendant la restructuration de la dette a constaté des irrégularités — et a noté que l'entreprise retenait des informations essentielles, laissant la plupart des détails invérifiables. Un audit forensique a ensuite « révélé un détournement à grande échelle des fonds de prêt » : des fonds à court terme détournés vers des usages à long terme, de l'argent englouti dans des actifs improductifs, et une nouvelle chaîne d'intermédiaires pour des achats au-delà des capacités de l'entreprise.

La manœuvre alléguée la plus créative concernait la société mère : SEL Manufacturing Co Ltd était présentée comme ayant contribué à hauteur de 380 crore de roupies à SELT, mais l'audit a constaté « aucune contribution réelle » — la somme aurait fait l'objet d'un circuit fermé via des écritures de ventes et d'achats et des ajustements de comptes de tiers, ainsi que des échanges avec des sociétés liées et un usage détourné de fonds à des fins non autorisées. « L'approche opaque et récalcitrante envers les prêteurs et les informations insuffisantes fournies lors de l'audit forensique accréditent l'impression de défaut volontaire », a conclu l'audit. La banque a demandé au CBI de saisir les passeports des administrateurs.

Perte alléguée de 1 530 crore de roupies pour un consortium de 10 banques ; FIR du CBI contre l'entreprise et trois administrateurs de la famille Saluja.

Les fonds de prêt auraient été détournés entre 2009 et 2013 pendant que le consortium continuait à prêter, la fraude n'apparaissant qu'après le NPA de 2014.

L'argent de fonds de roulement à court terme aurait été transféré vers des usages à long terme et des actifs improductifs, brisant la logique de remboursement.

La « contribution » de 380 crore de roupies de la société mère aurait fait l'objet d'un circuit fermé via des ventes, des achats et des ajustements de tiers fictifs.

L'entreprise a retenu des informations essentielles aux auditeurs et a opposé un mur aux prêteurs — un comportement que l'audit lui-même a qualifié d'opaque et de récalcitrant.

Les prêteurs ne découvrent le détournement qu'une fois l'argent parti : les droits d'audit, les exigences de divulgation et la visibilité sur les parties liées doivent être exercés pendant le prêt, et non pendant la restructuration.

Au moment du FIR du 17 août 2020, le CBI avait nommé l'entreprise et les trois administrateurs Saluja, la Central Bank of India insistant pour la saisie des passeports ; la perte alléguée pour le consortium de 10 banques s'élevait à 1 530 crore de roupies et l'affaire ne faisait que commencer.