Fundador do pen drive da Trek 2000 foi acusado por contas falsificadas

A Trek 2000 International inventou o pen drive USB na virada do milênio, tornando o fundador Henn Tan um símbolo da tecnologia de Singapura. Em 25 de setembro de 2019, Tan foi acusado de 15 infrações que remontam a 2006: falsificação de lançamentos nas contas de 2011-2015, conspiração com o ex-CFO Gurcharan Singh para criar lançamentos falsos, fraude contra o auditor Ernst & Young nas demonstrações do exercício de 2015, instigação à produção de documentos forjados antes da auditoria do exercício de 2014 e falha culposa em anunciar 47 transações com pessoas interessadas (2010-2013) com as empresas relacionadas S-Com Solutions e T-Data Systems.

Singh respondeu a 16 acusações, o diretor executivo Poo Teng Pin a oito e o presidente regional de vendas Foo Kok Wah a três. Fraude e falsificação acarretam, cada uma, pena máxima de 10 anos de prisão e multa; a fiança foi fixada entre S$ 300.000 e S$ 400.000 para cada um. Tan havia deixado o cargo de CEO e diretor em maio de 2018, e seu filho Wayne Tan Joon Yong era presidente do grupo e diretor executivo na época das acusações.

A ironia era profunda: Tan dissera que o "maior erro isolado" da Trek foi compartilhar sua tecnologia de pen drive rápido demais, enquanto a patente ainda estava pendente, permitindo que clones inundassem o mercado e prendendo a empresa a anos de litígios fragmentados e caros. No trimestre encerrado em 30 de junho de 2019, o lucro líquido foi de US$ 33.000, queda de 57% em relação ao ano anterior, e a ação era negociada a 7,7 centavos de dólar de Singapura.

Tan enfrentou 15 acusações que acarretam até 10 anos por cada condenação por fraude ou falsificação; o lucro líquido da Trek no segundo trimestre de 2019 foi de apenas US$ 33.000, queda de 57%.

O fundador continuou metido nos números: Tan e o CFO teriam conspirado para criar lançamentos falsos nas contas de 2006 a 2015.

As vendas a partes relacionadas não foram divulgadas: 47 transações com a S-Com Solutions e a T-Data Systems, de 2010 a 2013, nunca foram anunciadas ao mercado.

Os auditores foram enganados em vez de informados, com documentos forjados e lançamentos falsos destinados a obter opiniões de auditoria sem ressalvas.

Um erro estratégico anterior, o de compartilhar a tecnologia do pen drive antes da concessão da patente, inundou o mercado com clones e reduziu as margens que encobriam a contabilidade.

Até as audiências de apresentação das acusações passaram em silêncio: a Trek não fez divulgação nem pediu suspensão das negociações, atraindo questionamentos da SGX RegCo na mesma noite.

Fundadores-inventores que também controlam a contabilidade podem reescrevê-la em silêncio: fluxos não divulgados com partes relacionadas e demonstrações adulteradas terminam em acusações criminais.

O caso foi mencionado em 6 de novembro de 2019, enquanto Tan e Singh faziam representações aos promotores e Foo e Poo contratavam advogados. A SGX RegCo, que já havia emitido em abril de 2018 uma notificação de conformidade exigindo uma revisão independente dos controles internos, perguntou se as acusações correspondiam às conclusões dos relatórios forenses da RSM Corporate Advisory de julho de 2017 e abril de 2018, e exigiu uma atualização aos acionistas sobre as falhas de controle interno. A Trek não fez anúncio das acusações e não respondeu às perguntas da imprensa até o prazo.