OCBC colocou a Xihe Holdings da família Lim sob administração judicial por transferência de US$ 208 milhões

Em 20 de julho de 2020, o OCBC Bank solicitou ao Tribunal Superior de Singapura a nomeação de administradores judiciais interinos da Grant Thornton para assumir a Xihe Holdings, o grupo de navios-tanque da família Lim, e quatro subsidiárias proprietárias de embarcações — Da Xin Tankers, Hua Guang Shipping, Nan King Maritime e Hua Xin Shipping. O banco afirmou que 'desconfia fortemente da (sua) administração atual' depois que documentos judiciais mostraram que o grupo Xihe havia transferido US$ 208,1 milhões (S$ 288 milhões) para a problemática comerciante de petróleo Hin Leong 'sem nenhum propósito comercial válido'.

A mesma família controlava a Hin Leong e a Ocean Tankers, interligadas, cujo fundador Lim Oon Kuin admitiu ter orientado a empresa a ocultar cerca de US$ 800 milhões em perdas com negociação de futuros; a petição do OCBC acusou os Lim de fabricar ganhos fictícios, falsificar documentos em larga escala, ocultar perdas, usar indevidamente estoque dado em garantia e enganar bancos. A família pagou a si mesma US$ 30 milhões em dividendos em 2017 e US$ 60 milhões em 2018 provenientes da Hin Leong, apesar de não haver lucros, e retirou US$ 19 milhões da Ocean Tankers pouco antes de seu pedido de moratória de dívidas.

O OCBC também citou irregularidades dentro da própria Xihe: contratos de afretamento a casco nu de embarcações financiadas pelo OCBC foram rescindidos sem o consentimento do banco, e houve falhas de meses ou anos na cobrança de pagamentos da Ocean Tankers, cujas potenciais reclamações chegaram a US$ 2,67 bilhões. A Hin Leong e a Ocean Tankers haviam solicitado uma moratória de seis meses sobre mais de US$ 3,6 bilhões devidos a 23 bancos, depois a retiraram e buscaram elas próprias a administração judicial — deixando as embarcações da Xihe expostas diariamente ao crescente risco de arresto.

O OCBC solicitou administradores judiciais interinos urgentes para a Xihe e quatro subsidiárias proprietárias de embarcações; a administração da família foi afastada enquanto se aguardava investigação.

A transferência de US$ 208,1 milhões para a comerciante em dificuldades não tinha propósito comercial documentado e prejudicou os próprios credores da Xihe.

Os afretamentos de embarcações financiadas pelo banco foram cancelados sem o consentimento do OCBC, violando obrigações contratuais com o banco.

A propriedade e a liderança comuns significavam que a administração da Xihe poderia ter conhecimento das informações falsas e do uso indevido de estoque da Hin Leong.

Com as alegações de fraude se acumulando em todo o grupo, os administradores independentes foram vistos como a única forma de restaurar a confiança das contrapartes.

Em um império familiar, a fraude de uma afiliada contamina todas as irmãs: os credores buscarão afastar a administração em todo o grupo, não apenas na empresa que faliu.

O tribunal foi solicitado a nomear urgentemente Seshadri Rajagopalan e Paresh Jotangia, da Grant Thornton Singapura, como administradores judiciais interinos, para investigar as irregularidades, evitar novos prejuízos aos credores e reduzir o risco diário de arrestos de embarcações; as insolvências de bilhões de dólares da Hin Leong e da Ocean Tankers continuaram a se desenrolar em paralelo.