랄란, 아파트 보증금 3억 달러를 무담보 15% 대출로 전환한 뒤 파산

21년 된 시드니·골드코스트 아파트 개발업체 랄란 그룹은 2019년 7월 5억 달러의 부채와 미완성 프로젝트 5건을 남긴 채 관리절차에 들어갔고, 2,300명의 투자자(상당수는 중국어(만다린·광둥어) 구사 영업팀의 표적이 된 중국계 호주인)가 거의 3억 달러 상당의 분양 아파트 보증금 손실에 직면했다.

ABC 탐사보도팀이 입수한 계약서에 따르면 랄란은 주택 매수자들에게 보증금을 연 15% 이자를 지급하는 극히 위험한 무담보 대출로 출금하도록 요청했다. 관리인 그랜트 손턴은 보증금 중 극히 일부만 신탁 계좌에 남아 있었다고 밝혔으며, 나머지는 사업 비용과 기존 투자자들의 이자 지급에 사용된 것으로 보인다. 그랜트 손턴의 사이드 자하니는 20명을 초과하는 인원에게 자금을 모으려면 ASIC 라이선스가 필요하다고 지적하며 "그 중 어느 것도 실제로 랄란이 한 일이 아니다"라고 말했고, 이 관행은 "처음부터" 이어진 것으로 보인다. ASIC에 대한 이첩이 검토되고 있었다.

전 영업사원 스탠리 시에(Stanley Xie)는 자신이 중국인 이름을 가진 사람들을 특정해 표적으로 삼아 보증금 대출 제도로 밀어넣었다고 말했다. 전 버스 기사 벤 황(Ben Huang)의 가족은 2013년 청탁하지 않은 콜드콜 이후 두 채의 아파트에 35만 달러를 투자했으며 전액을 잃을 처지에 놓였다. 랄란의 주요 대출 기관인 웨스트팩과 부티크 금융사 윙게이트는 수탁관을 선임했고, 투자자 대출 계약에 대해 아무것도 알지 못한다고 부인했으며, 이제 은행들이 자신들의 손실로 이익을 챙겼다고 주장하는 투자자들이 조사 중인 세 건의 집단소송에 직면해 있다.

2,300명 투자자의 거의 3억 달러 보증금 대부분이 사라졌고 무담보 상태다. 그룹 부채 5억 달러, 미완성 프로젝트 5건, 조사 중인 집단소송 3건.

신탁에 보호되어 있어야 할 보증금이 무담보 회사 대출로 전환되어, 개발업체가 실패하자 회수 불가능해졌다.

무허가 자금 모집은 폰지 사기 형태의 순환으로 돌아갔다. 새 보증금이 운영 비용과 기존 투자자들의 15% 이자를 충당했다.

모든 프로젝트가 다음 분양에 운전자본을 의존했기 때문에, 이 모델은 분양이 계속되는 동안에만 작동했다.

만다린·광둥어 영업팀은 공시 서류도 없이 표적 커뮤니티에 보증금 대출 상품을 판매하도록 압박받았다.

고객 보증금은 신탁 자금이다. 이를 사업 자금 조달을 위한 무담보 이자부 대출로 전환하는 것은 다음 프로젝트가 계속 나올 것이라는 폰지 형태의 도박이다.

그랜트 손턴의 사이드 자하니는 보증금 유용이 얼마나 오래 지속되었는지 확인하기 위해 랄란의 재무 기록을 조사하고 있었고, 관리인은 투자자 보호법 위반과 관련해 회사를 ASIC에 이첩하는 방안을 검토했다. 웨스트팩과 윙게이트가 선임한 수탁관이 당장의 향방을 통제했다. 창립자 윌리엄 오드와이어는 인터뷰를 거절했으며, 변호인을 통해 "스트레스와 불안에 대해 깊이 유감스럽게 생각한다"고 밝히고 부정적 보도가 구제나 구조조정 제안을 위태롭게 할 수 있다고 경고했다.