싱가포르 80억 달러 규모 페니주 폭락 사태: '재무 담당' 고힌캄, 징역 36개월 선고

2019년 3월 20일, 59세 싱가포르인이며 입코 인터내셔널의 전 임시 최고경영자였던 고힌캄은 블루몬트 그룹, 아시아손스 캐피털, 라이언골드 코프의 주가를 조작한 혐의로 기소된 6개 방조 혐의 중 2개를 유죄 인정한 뒤 징역 36개월을 선고받았다. 이 세 종목은 9개월 동안 800퍼센트 폭등했다가 2013년 10월 4일 폭락하면서 싱가포르 시장에서 약 80억 달러를 날려버렸다.

검찰에 따르면 고는 말레이시아 사업가 존 소 치웬과 전 입코 CEO 콰 수 링이 주도한 것으로 의심되는 계획에서 두 가지 역할을 맡았다. 이르면 2008년부터 그는 자신과 아내 명의로 싱가포르 전역의 증권사에 여러 거래 계좌를 개설하고, 소와 콰에게 BAL 주식을 운용할 수 있도록 거래 한도와 신용을 넘겨주었다. 2011년 무렵 그는 이 계획의 재무 관리자였으며, 때로 200만 달러를 넘던 자금 풀에서 1,200건이 넘는 입출금을 처리하고, 이들을 대신해 약 3,000만 달러의 송금을 주선했다.

혐의별로 3년씩 동시 집행을 구형한 검찰은 이 작전을 '싱가포르 역사상 가장 대담하고 광범위하며 해로운 시장 조작 계획'이라고 표현했다. 2013년 10월 계획이 붕괴했을 때 손실은 막대했다. 미지급 거래 채무가 계좌를 보유한 금융기관들에 떠넘겨졌고, 통제된 189개 계좌 전반에 걸쳐 3억 5,000만 달러 이상이 여전히 미지급 상태였으며, 여기에는 고와 그의 아내 명의 계좌의 150만 달러도 포함됐다.

고의 유죄 인정은 주모자로 지목된 인물들의 역사적 재판을 불과 며칠 앞두고 나왔다. 소는 증인 매수 등을 포함해 189개 혐의, 콰는 178개 혐의를 받았으며, 재판은 2019년 3월 25일로 연기되어 그가 검찰 증인으로 나설 것이라는 추측을 불러일으켰다. 소는 2016년 11월 체포된 이후 구금 상태였다.

싱가포르 시장에서 약 80억 달러가 사라졌다. 통제된 189개 거래 계좌의 미지급 손실은 3억 5,000만 달러를 넘는다. 고는 징역 36개월을 선고받았다.

고는 시장 조작에 필요한 기반, 즉 계좌와 신용 한도, 200만 달러가 넘는 운용 자금을 제공했고, 검찰의 표현대로 '초기 자금 제공자이자 재무 관리자'였다.

이 계획은 통제된 189개 계좌에 걸친 레버리지에 의존했다. 주가가 돌아서자 미지급 손실은 계좌를 보유한 증권사와 은행에 떠넘겨졌다.

BAL 세 종목은 조작된 거래량에 힘입어 9개월 동안 800퍼센트 넘게 상승했으며, 이는 펀더멘털이 뒷받침하지 않는 상승이었다. 그 뒤 2013년 10월 폭락이 왔다.

재판을 2주 앞두고 유죄를 인정한 것은 주모자들의 사건을 취약하게 만들었고, 고는 연루된 세 사람 중 처음으로 선고받은 인물이 되었다.

시장 조작은 물류 작전이다. 계좌와 신용 한도, 송금 자금을 쥔 사람은 주변 인물이 아니다. 고는 이 계획의 초기 자금 제공자이자 재무 관리자였다.

고의 36개월 형기는 즉시 시작되었으며, 형법 제197(1)(b)조 및 제109조에 따른 방조 혐의 두 건은 동시 집행되었다. 존 소 치웬과 콰 수 링의 재판은 두 사람 합계 370개가 넘는 혐의가 걸린 싱가포르 최대 증권 사기 수사 사건으로, 2019년 3월 25일에 시작되었다. 통제된 계좌 전반의 미지급 손실은 선고 당시에도 해결되지 않은 상태였다.